币安智慧套利最新教学：是什么？如何运作？如何使用？

 

币安理财中，有一个「智慧套利」的功能，同时在交易页面也有个「套利机器人」，其实这两个是类似的东西！但究竟它是怎么套利的？

本篇文章就来介绍币安智慧套利机器人是什么、运作原理，以及相关费用与风险，同时也会示范该如何使用币安智慧套利及套利机器人！

币安智慧套利机器人是什么？

币安智慧套利机器人是币安交易所内的投资功能，用户只需投入资金，币安便会协助同时「买入现货」及「做空合约」，来套取合约产生的资金费用，也就是俗称的期现套利。

而这个资金费用，通常是每8 小时产生一次，等于你每天有机会获得三次被动收入！

智慧套利机器人运作原理

如果你没碰过合约，可能会对做空、资金费用感到非常陌生，别担心！以下小编就来详细介绍智慧套利机器人的原理。

首先，你投入的加密货币（通常是稳定币USDT），会被拿去买你指定的加密货币，例如：BTC、ETH 等。

接着这些币会被拿去「做空」相同币种的合约，例如拿BTC 当作保证金、去做空BTC 合约。

这边做空的意思，有点像是买入的反义词，也就是认为币价会下跌，所以先卖出、等价格下跌后再买入，并赚取买卖中间的价差，但并不是真的拿币去买卖，而像是签一份合约然后附上保证金。

如此一来，无论币价涨跌，都不影响你投入的本金，因为买入的币跟做空合约的盈亏，会刚好互相抵销，讲专业一点就叫Delta 避险策略。

举例来说，你投入1,000 USDT 到智慧套利机器人，此时币安帮你买入一颗1,000 的某币、并做空某币的一份合约：

• 币价上涨到1,200 时：持有的币赚了200，而做空合约亏了200，总资产盈亏为0。
• 币价下跌时700 时：持有的币亏了300、做空合约赚了300，总资产盈亏为0。

虽然这样做不会产生任何亏损，但又该如何从中「套利」？

这就得提到做空合约时会产生的「资金费用」。

智慧套利机器人套的不是价格，而是资金费用

资金费用是协调合约做多（看涨）、做空（看跌）方的工具，为的是避免合约价格脱离真实币价。

举例来说，某币价格为1,000，但该币的合约价格是1,200，代表做多的人太多了！一直买导致合约价格偏离真实币价。

此时做多方就必须付做空方大量的资金费用，一方面让做多方放弃做多，一方面也吸引其他用户加入做空方、领取大量资金费用。

当然相反地，若做空方太多，也可能变成做空方付钱给做多方。

那怎么知道谁要付给谁？这就得看交易所公告的「资金费率」：

• 资金费率>0：做多方付钱给做空方。
• 资金费率<0：做空方付钱给做多方。

资金费率通常每八小时会计算一次，因此每八小时做多、做空方就会互相付钱。

再加上许多交易所预设的资金费率基准是正的，因此在多数时候，做空方会定时拿到钱，这也是智慧套利机器人的收入来源。

虽然本文统一称「智慧套利机器人」，但其实是一次介绍了币安的两个功能。

币安智慧套利与套利机器人差异

智慧套利是币安理财内功能，而套利机器人则在交易机器人页面内，导致很多人以为两者是不同的套利方式。

虽然两者名称略有差异，不过事实上，币安智慧套利跟套利机器人的运作原理，是一模一样的，你可以把智慧套利想像成「简易版」的套利机器人，他们之间的差异如下表：

币安功能比较	币安智慧套利	币安套利机器人
套利原理	期现套利	期现套利
币种选择	少	多
负资金费率套利	不可	可
币本位套利	不可	可
可否补保证金	不可	可
管理方式	理财帐户	机器人页面

币安智慧套利与套利机器人差异

从上表可以发现，币安智慧套利的功能较少，相较之下，套利机器人的选择较多元且弹性，不过因为同样都是用期现套利，因此两者在相同条件下的收益是相同的，不会因为选了哪个就有较多收益哦！

币安智慧套利机器人的风险

站错边导致要付钱

虽然资金费率多数情况下是正的，因此做空合约大多能领到收益，但如果在市场行情不好、导致做空人数大增时，智慧套利反而会变成智慧付钱！

因为此时资金费率转负，导致做空方要定时付钱给做多方，此时如果你还持有做空合约，就会像游戏角色中毒一样，定时扣血哦！

现货与合约的买卖价差

因为智慧套利时，要先买现货、做空合约，这一买一卖之间产生的价差，便可能产生亏损。

例如在2,000 的价格买入某币，结果只以1,950 的价格做空合约，中间的50 便是你可能要吞下的亏损！

同样地，当结束智慧套利时，也有机会出现买卖价差。

虽然多数情况下，买卖价差并不大，不过如果你频繁的申购又结束，累积起来也很可观！

剧烈行情下的价差

理论上同时持有现货、做空合约不会产生任何亏损，不过出现剧烈行情时，现货与合约的价格可能产生落差，导致亏损甚至爆仓（亏掉所有本金）。

举例来说，当初以500 买入某币、并做空合约，若突然出现剧烈行情，导致币价涨到1,000、合约价格涨到1,500。

此时现货赚了500，但合约却亏了1,000，因为亏损大于投入的本金500，系统便会强制没收本金！

当然，这只是夸张的举例，实际上现货跟合约价格通常不会差太多，因此不用太过担心（但要放在心上）。

币安智慧套利机器人费用

币安智慧套利机器人的费用，包含现货及合约的交易手续费，总计约0.15%，并且可依照VIP 等级、推荐码优惠等获得折扣。

这个0.15% 包含现货交易的0.1%，以及合约交易手续费0.05%，因为实际上就是帮你买入现货再做空合约，因此当然会有这些费用啰！

币安智慧套利使用教学

开通合约帐户并注入资金

首先，要准备好币安帐户。

如果你还没有注册币安交易所，可以通过下文的注册链接和APP下载地址，结合视频教程，自行注册。

币安官网注册

币安安卓版APP下载

接着，需注入资金到币安内，使用智慧套利机器人最简单的方式，就是投入USDT

另外，也记得到「合约」介面，开通合约交易功能，这样才能申购币安智慧套利方案哦！

申购智慧套利方案

币安智慧套利申购页面是在APP 右上角「更多」，找到「币安理财」后选择「智慧套利」。

目前智慧套利共有五种币可以选，右边有当前的APR 年化报酬可以参考，不过小编不建议依照APR 来挑，因为它会浮动，并不是长期保证，我自己大多选BTC，相对比较安全一些。

你也可以选择每个都投一点，因为智慧套利并没有限制只能用一个，最多可以开10 个智慧套利哦！

点选币种后，要先完成基本测验，建议每个问题都要真的知道答案！不要抄答案，然后之后发生事情回来怪币安！

进到申购页面后，你只要输入要投入多少币（不同币种有差异，以BTC 来说最少投入250​​ USDT），并确认相关协议就能申购了，是不是超简单！

不过，申购前也可以确认一下手续费，以及「建议最短持有期间」，因为申购、赎回都会扣交易手续费，最短持有时间就是收益大概能抵销手续费的天数！

所以千万别在短时间内不断申购赎回，这样你不仅不会赚到钱，还会疯狂喷手续费！

管理或赎回

申购后可以到「资产」页面，找到「理财」并「按产品」，点进「智慧套利」就能管理啰！

币安智慧套利管理重点主要有两个：

• 资金费率提醒：当出现提醒时，代表连三天或下一次的资金费率为负，等于你要付钱给别人，此时可以考虑是否赎回。
• 赎回：关闭智慧套利，并取回剩余款项。

在页面中，你也可以查看智慧套利帮你买了多少币、资金费用的发放情形等，资讯都蛮清楚的。

币安套利机器人使用教学

准备好币安帐户

使用币安套利机器人前，一样要先透过按钮进入官网、准备好币安帐户。

建立套利机器人

套利机器人的进入方式是到下方「交易」，找到「机器人」后选择「套利机器人」。

套利机器人页面中，可以先选择U 本位、币本位​​（一般我都选U 本位），以及正反向利差：

• 正向利差：投入USDT，并做空合约，适用于资金费率为正时。
• 反向利差：投入指定币种，并做多合约，适用于资金费率为负时。

币安也会根据过去3 天资金费率的多寡，把币种安排在适当的利差选单上面，你不需花太多时间去筛选。

不过还是老话一句，过去的收益不代表未来报酬，建议还是根据币种信任度、个人标准去挑比较好！

选择要申购的套利机器人后，输入要投入多少数量（以比特币来说最少250 USDT），就完成建立了！

套利机器人提供的资讯比较多一些，像是前面有提到的合约现货价差等，也有提供给你参考，还有「建议最短持有时间」，也是根据你交易手续费的成本，去换算多久才能粗略回本！

管理或结束套利机器人

套利机器人的管理方式，是回到机器人页面最上方，即可管理运行中的机器人，记得要把左边选单改成「套利机器人」！

管理套利机器人的重点有三个：

• 风险率：当风​​险率出现红字时，代表套利机器人出现危机，此时要补更多钱（上调）才能化解，或是即时关闭机器人。
• 上调：重新建立新的套利机器人。
• 结束：关闭机器人，并取回剩余资产。

点进右上方的箭头，也可查看资金费用的发放详情哦！

币安智慧套利机器人与BFUSD 差异

除了智慧套利机器人外，币安还有个产品也运用到期现套利，就是BFUSD，用户只要持有BFUSD，一样可以每天获得收益，两者差异如下表：

币安产品比较	智慧套利机器人	BFUSD
收益来源	期现套利	期现套利、质押收益
收益是否透明	是	否
币安抽取部分收益	否	是
收益发放频率（若有）	每8 小时	每天
手续费	买卖手续费（0.15%）	赎回手续费（0.1%）
额外用途	无	U 本位合约保证金

币安智慧套利机器人与BFUSD 比较表

在大家最关注的收益部分，小编实测智慧套利机器人与BFUSD 互有高低，因为BFUSD 虽然会被币安抽成（抽多少是不固定的），但多了质押收益，因此换算下来没有绝对好坏。

不过如果你同时有在交易合约，BFUSD 可以增加资金的使用效率，或许是最大化资产运用的方式之一。

币安智慧套利机器人常见问题

币安智慧套利是保本产品吗？

并不是，申购及赎回智慧套利时，皆需承担交易成本，同时若市场行情反转（如资金费率转负、剧烈行情导致爆仓等），也有可能产生损失。

币安套利机器人上面的「目前APR」，是实际能拿到的收益吗？

并不是，该数字只是当前市场资金费率换算的结果，并不保证一定会拿到对应收益，实际收益仍会因市场行情而浮动。

本文重点总结

最后，总结币安智慧套利机器人的重点：

• 透过资金费率来套利。
• 智慧套利是简单版的套利机器人，让用户可以更轻松的管理。
• 并非稳赚不赔，交易手续费成本、市场剧烈波动或资金费率的改变，都可能导致亏损。

以上就是币安智慧套利最新教学：是什么？如何运作？如何使用？的详细内容，更多关于币安智慧套利教学的资料请关注脚本之家其它相关文章！